Dette er fond som investerer i typiske utbytteaksjer innen bank, konsumvarer, industri etc. Den største forskjellen, og kanskje ulempen for enkelte, er at disse fondene stort sett ikke sender utbetalt utbytte videre til deg. Det forblir i fondet. Igjen: Det er egentlig hipp som happ, siden fondsverdien øker med utbyttet, men du får altså ikke ut pengene før du selger fondsandelene.
Blant norske forvaltere har jeg plukket ut seks ulike utbyttefond:
Landkreditt Utbytte: Investerer i utbyttebetalende norske aksjer og egenkapitalbevis. Fondet investerer primært i selskaper som er notert på Oslo Børs, men kan også investere i utenlandske selskaper. Mange år med god avkastning, men buttet imot det siste året. Antakelig fordi de har hatt en sterk overvekting i finans (55 %), og ikke fått med seg den store oppgangen i energi.
Landkreditt Utbytte Norden: Samme som «moderfondet», men med bredere mandat til hele Norden. Mindre andel i finans (34 %), mer i industri. Største aksjeposter er Sampo, Investor, Novo Nordisk og Carlsberg
Fondsfinans Utbytte: Har hatt et fantastisk siste år! Nesten samme navn og samme mandat som Landkreditt Utbytte, men ganske ulik fordeling, iallfall per 1 februar. Finans har bare 28 % av fondet, mens olje og gass har 18 %. Equinor er største enkeltpost, og på topp ti har faktisk disse to fondene kun to aksjer til felles (Storebrand og Spb1 MN), på tross av nokså likt mandat.
Heimdal Utbytte: Ferskingen. Sigurd Klev var mannen bak Landkreditt Utbytte. Før jul startet han et utbyttefond hos Stavanger-baserte Heimdal Forvaltning. Foreløpig ingen data på fordeling, men skal primært kjøpe på Oslo Børs men inntil 15 prosent av kapitalen kan investeres i utbyttebetalende aksjer i EØS-området.
Eika Egenkapitalbevis: Fondet investerer hovedsakelig i norske sparebanker samt nordiske finansaksjer. Får fem stjerner av Morningstar med god grunn. Sparebankene har gitt knallgod avkastning de siste årene. Er ikke profilert som et utbyttefond, men utvalget er nesten utelukkende banker med høy utbyttegrad
Sparebank1 Utbytte: Rundt halvparten av selskapene er norske, og resten er spredt rundt om i verden. I dette fondet finner du selskaper som Equinor, Unilever, SpareBank 1 Nord-Norge og Yara. Mye bredere sektorfordeling enn de andre utbyttefondene. Blitt kåret til det beste Europa-fondet tre år på rad av Dine Penger.
Skatten
Utbytte skattlegges for privatpersoner med opptil 37,84 %, i likhet med aksjegevinster. Lar du utbytte stå på aksjesparekontoen din, utsetter du imidlertid skatten. Du kan fint reinvestere det i samme eller andre aksjer du har i kontoen.
